佛陀在舍卫国时，国土东南有海，海中突起一地，遍地尽是香花茂林，环境清幽雅致。
当时有五百位婆罗门女，虽然精勤修道，却不知有佛陀这位圣人。一日，她们聚在一起，相互告言：「我们今生得此女身，从少至老為诸多不自由所繫缚，人命短促有如朝露，朝不保夕，无常逼迫甚不如意，倏忽即亡。我们不如前往东南海的香花臺上採摘香花，祭祀梵天；并且精进持斋，祈求来世投生梵天，长寿不死，且得自在，远离忧苦。」言毕，婆罗门女立刻备齐各类供品，至香花臺斋戒祭祀，企求梵天降临，满其所愿。
这时，在舍卫国的世尊，以神通力得知此五百女的心愿，其心虽同俗人，追求有為生灭之法，然其善根深厚，仍可前去度化。於是世尊带领大眾弟子、菩萨及天龙鬼神，飞升虚空，来到海中的香花臺，并且端坐於大树之下。五百婆罗门女顿时為这突来的异象所震慑，以為是大梵天王被她们的诚心所感动而慈悲降临，个个欢喜无比。此时，随佛同来的天人告诉她们说：「其实在你们面前的不是大梵天王，而是更尊贵的三界导师──佛陀，他以清净无為的佛法，度化了无量的眾生。」 婆罗门女听了，立刻恭敬地顶礼佛陀，并且祈求：「我们因垢染深重，所以今世生為女人，希冀佛陀慈悲加持，能令我等投生梵天。」佛陀说：「你们因宿植善根，所以今日才会发此愿心。世间有二件事昭然不隐，一是人间受苦、天道享乐，為善得福、作恶受殃；一是世间的快乐属於有為、有漏的福报，报尽还要堕落，令人烦忧，唯有寂灭无為的涅槃之乐，才是最究竟的快乐。」佛陀更进一步為其说偈：「知世坏喻，幻法忽有，断魔华敷，不现死生。见身如沫，幻法自然，断魔华敷，不现死生。」
五百婆罗门女至心听受偈语，善根成熟，即发出离心，顿时，头髮自落，法衣著身，皆现清净比丘尼相。她们思惟著法理，凝然入定，烦恼断尽，当下即证阿罗汉果。
阿难尊者见其因缘殊胜，於是请示佛陀：「婆罗门女以何功德因缘，得值世尊前来度化？」世尊告诉阿难及在场大眾：「过去迦叶佛时，有一位长者，家境富饶，拥有五百位夫人、綵女。可是长者生性多疑善妒，家中门禁森严，任何人都不得随意出入，就连夫人们欲前往礼拜供养佛陀，长者都断然拒绝。直至一日，国王举办盛大的宴会，召请所有大臣入宫同欢，从日至暮歌舞不歇。五百位夫人、綵女见机不可失，趁著长者入宫时，前往拜见迦叶佛，并且聆听佛法。她们虔诚发愿：『愿我生生世世不与恶人相伴，所在之处恒遇有德圣者。来世有一释迦文佛，愿我等皆能在其座下出家修行，奉行修道。』」
佛陀告诉阿难：「当时的五百位夫人、綵女，就是你们眼前的五百比丘尼前生，因為愿心至诚恳切，因缘成熟，自然得度！」大眾闻毕，咸皆欢喜讚叹佛法广大，一念至心，功德不可思议。
